智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，中金發(fā)布研報(bào)稱，上調(diào)李寧(02331)目標(biāo)價(jià)至20.82港元，主要考慮行業(yè)估值中樞提升；維持對(duì)該公司2024和2025年每股盈利預(yù)測(cè)1.25和1.43元人民幣不變，維持“跑贏行業(yè)”評(píng)級(jí)。
據(jù)悉，公司2024年第三季直營渠道中的奧萊部分繼續(xù)今年以來的亮眼表現(xiàn)。線上通路在客流改善、產(chǎn)品更加向?qū)I(yè)品類聚焦等因素帶動(dòng)下流水年增長(zhǎng)中單位數(shù)。中金稱，李寧第三季線上表現(xiàn)好于線下，直營渠道表現(xiàn)好于批發(fā)渠道；品類方面，跑鞋延續(xù)2024年第一季的優(yōu)秀增長(zhǎng)趨勢(shì)趨勢(shì)。另外，李寧與紅杉設(shè)立合資公司，借力繼續(xù)發(fā)展海外市場(chǎng)，中金認(rèn)為，這是李寧邁出全球化的重要一步，紅杉的全球化資源有望為公司的全球化實(shí)現(xiàn)助力。
